Los fondos cotizados en bolsa (ETF) con altos dividendos se han convertido en la piedra angular para los inversores que buscan ingresos regulares sin la complejidad de seleccionar acciones. Estos fondos agrupan una variedad de empresas que pagan dividendos y distribuyen ganancias a los accionistas trimestral o mensualmente, lo que los hace populares entre los jubilados y aquellos que buscan equilibrar su cartera.
Por qué los dividendos siguen siendo importantes
Históricamente, los dividendos han representado aproximadamente un tercio de los rendimientos totales del mercado de valores estadounidense desde 1926, según S&P Dow Jones Indices. Si bien los rendimientos más altos son tentadores, los mejores fondos priorizan la sostenibilidad de los dividendos por encima del tamaño del pago. Los inversores también deben ser conscientes de que la SEC advierte que los fondos de dividendos aún pueden perder valor y que los altos rendimientos pueden indicar un mayor riesgo.
Principales ETF con altos dividendos a considerar
Aquí hay seis opciones destacadas, con características clave:
- Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM): Ofrece un rendimiento moderado con bajos gastos y amplia diversificación.
- Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD): Se centra en empresas con un sólido flujo de caja e historial de dividendos, priorizando la calidad sobre el rendimiento.
- iShares Select Dividend ETF (DVY): Invierte en empresas de alto rendimiento pero tiene concentración sectorial, especialmente en servicios públicos y finanzas, lo que lo hace sensible a las tasas de interés.
- SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (SPYD): Ofrece los rendimientos más altos del S&P 500, pero viene con una mayor volatilidad.
- JPMorgan Equity Premium Income ETF (JEPI): Utiliza una estrategia de compra cubierta para aumentar los ingresos, lo que puede limitar el potencial alcista.
- iShares Core High Dividend ETF (HDV): Hace hincapié en empresas financieramente sólidas con altos rendimientos, con una exposición notable a la energía y los productos básicos de consumo.
Cómo encajan los ETF con altos dividendos en su cartera
El Banco de la Reserva Federal de St. Louis ha descubierto que las acciones con dividendos pueden ser sensibles a los cambios en las tasas de interés. Estos fondos se utilizan mejor como parte de una cartera diversificada (combinándolos con acciones y bonos de crecimiento) en lugar de como una estrategia independiente.
Riesgos que hay que entender
El aumento de las tasas de interés puede presionar los precios y los recortes de dividendos pueden reducir los ingresos. La concentración sectorial, la inflación y las desaceleraciones económicas también pueden afectar el desempeño. La investigación de vanguardia sugiere que las estrategias de dividendos pueden ayudar a reducir la volatilidad cuando se combinan con activos diversificados, pero el tamaño de las posiciones es fundamental, especialmente para los jubilados que dependen de las distribuciones.
En conclusión, los ETF con altos dividendos ofrecen una forma conveniente de generar ingresos manteniendo la diversificación. Para la mayoría de los inversores, funcionan mejor como componente de una cartera más amplia y equilibrada que como una única estrategia de inversión.
